핵심 요약
CrowdStrike Holdings, Inc.(CRWD)의 현재가는 $257.57로 전일 대비 8.25% 상승했습니다. 시가총액은 $263.7B입니다. TTM(최근 12개월) 매출은 $5.4B으로 전년 대비 25.8% 증가했습니다.
다만 영업이익률(Operating Margin)은 -2.3%, 순이익률(Net Margin)은 0.8%로 수익성은 아직 안정되지 않은 상태입니다.
시장 현황과 밸류에이션
주가수익비율(PER, Price-to-Earnings Ratio, 주가를 주당순이익으로 나눈 값)은 5151.4배입니다. 선행 PER(Forward PE)은 159.9배입니다. 주당순이익(EPS)은 $0.05이며, 애널리스트들이 예상하는 선행 EPS는 $1.61입니다.
PEG 비율(주가수익성장비율, PER을 이익 성장률로 나눈 값)은 6.1입니다. 52주 최고가 $286.99 대비 현재 주가는 10.3% 낮은 수준입니다. 52주 최저가는 $85.68입니다.
베타(Beta, 시장 대비 변동성)는 1.2로 시장 평균보다 다소 높은 변동성을 보입니다. 배당은 지급하지 않습니다.
동종 업계 비교
동종 업계 대비 CRWD의 가장 두드러진 특징은 수익성 지표의 차이입니다. Microsoft Corporation(MSFT)의 영업이익률은 45.1%이고, Alphabet Inc.(GOOGL)는 34.0%, Meta Platforms, Inc.(META)는 35.4%입니다. CRWD는 -2.3%로 세 기업 모두와 큰 격차가 있습니다.
매출 성장률은 CRWD가 25.8%로 GOOGL(24.2%), META(26.1%)와 비슷한 수준입니다. MSFT(17.7%)보다는 높습니다. 성장 속도 측면에서는 경쟁사와 견줄 만하지만, 이익 창출 능력에서는 아직 차이가 큽니다.
PER은 CRWD가 5151.4배로 MSFT(29.2배), GOOGL(16.1배), META(21.9배)를 크게 웃돕니다. 이는 현재 이익 규모가 작아 PER이 극단적으로 높게 나타나는 구조적 요인이 반영된 결과입니다.
심층 분석
애널리스트 분석 대상은 총 53명입니다.
뉴스가 말하는 것
최근 뉴스 흐름은 엔비디아(NVIDIA)와의 AI 보안 협력에 집중되어 있습니다. 기사는 해당 계약이 투자 심리를 끌어올린 배경이라고 전합니다. 기사도 같은 맥락을 보여줍니다.
기사는 대규모 계약 소식이 중립적 관심을 모은 사례로 볼 수 있습니다. 기사는 이번 주 주가 흐름의 연속성을 전합니다.
이러한 뉴스들을 종합하면, 최근 주가 반등의 핵심 동력은 AI 보안 분야에서의 사업 확장 기대감으로 읽힙니다. 다만 개별 계약 규모와 실제 매출 반영 시점은 아직 확인이 필요합니다.
분기별 실적 추이
최근 분기 실적은 변동성이 큽니다. Q2 FY2027 매출은 $1.2B이며 영업이익은 $-224M, 순이익은 $-174M입니다. 직전 분기인 Q1 FY2027은 매출 $1.1B에 영업이익 $-119M, 순이익 $-104M을 기록했습니다.
반면 Q3 FY2026은 매출 $1.0B에 영업이익 $-35M이었으나 순이익은 $73M으로 흑자 전환했습니다. Q2 FY2026은 매출 $1.9B, 영업이익 $21M, 순이익 $90M, EPS $0.36으로 이 시기가 가장 양호했습니다.
영업손실이 이어지는 분기가 많다는 점은 비용 구조 개선이 필요함을 보여줍니다. 매출 규모 자체는 꾸준히 확대되고 있으나 분기별 편차가 커 실적 예측의 어려움을 높입니다.
재무 체크포인트
TTM 기준 영업이익률은 -2.3%, 순이익률은 0.8%, 자기자본이익률(ROE, Return on Equity)은 1.5%입니다. 순이익률이 영업이익률보다 높은 것은 영업 외 손익 등 비영업 항목이 영향을 준 것으로 해석할 수 있습니다.
ROE 1.5%는 자기자본 대비 수익 창출 효율이 아직 낮음을 나타냅니다. 매출 성장이 수익성 개선으로 이어지는지가 향후 재무 건전성 판단의 핵심 기준이 될 것입니다.
스마트 머니 동향
Kurtz George 대표이사(PRESIDENT AND CEO)가 2026-10-19에 1,640주를 매도(S)했습니다. 해당 거래는 자발적 매도 기록입니다.
기관 투자자 상위 5곳의 보유 현황은 다음과 같습니다. Clearbridge Investments, LLC의 보유 가치는 $531M, BNP PARIBAS FINANCIAL MARKETS는 $374M, AGF MANAGEMENT LTD는 $290M, Twin Tree Management, LP는 $145M, NEW YORK STATE COMMON RETIREMENT FUND는 $144M입니다. 기준일은 모두 2025-09-30입니다.
향후 주요 일정
2026-10-23에는 제조업 PMI 속보치, 서비스업 PMI 속보치, 미시간대 소비자 심리지수(수정)와 기대인플레이션(수정) 발표가 예정되어 있습니다. 2026-10-27과 2026-10-28에는 FOMC(연방공개시장위원회) 회의가 열립니다. 금리 방향은 고밸류에이션 성장주인 CRWD에 민감하게 작용할 수 있는 변수입니다.
리스크 요인
SEC 10-K 보고서에 명시된 주요 리스크는 다섯 가지입니다. 첫째, 급격한 성장을 관리하지 못할 가능성이 있습니다. 둘째, 지속적인 수익성 확보가 불확실합니다.
셋째, 클라우드 기반 SaaS(Software as a Service) 보안 솔루션의 채택이 부진할 수 있습니다. 넷째, 제품 및 서비스 혁신에 실패할 수 있습니다. 다섯째, 7월 19일 사고의 영향이 지속될 수 있습니다.
모두 고위험(HIGH)으로 분류되어 있으며, 이 중 수익성 불확실성과 7월 19일 사고 영향은 최근 실적 변동과 직접 연결되는 항목입니다.
FAQ
Q. CRWD의 현재 PER이 높은 이유는 무엇인가요? 현재 PER은 5151.4배로 TTM EPS $0.05를 기준으로 계산된 값입니다. 이익 규모가 작아 수치가 극단적으로 나타나며, 선행 PER은 159.9배입니다.
**Q.
Q. 최근 주가 상승의 배경은 무엇인가요? 최근 뉴스에서는 엔비디아와의 AI 보안 계약 발표가 주가 상승의 주요 요인으로 보도되었습니다.