핵심 요약
DexCom, Inc.(DXCM)의 현재가는 $82.29이며 시가총액은 $31.1B입니다. 주가수익비율(PER, 주가를 주당순이익으로 나눈 값)은 32.4배이고, 향후 실적 기준 선행 PER(Forward PE)은 26.3배입니다. 매출(TTM, 최근 12개월)은 $5.0B로 전년 대비 13.1% 성장했습니다.
시장 현황과 밸류에이션
52주 최고가는 $92.59이고 최저가는 $54.11입니다. 현재가는 고점 대비 -11.1% 낮은 수준입니다. 주당순이익(EPS)은 $2.54이며 향후 $3.13으로 증가할 것으로 추정됩니다.
성장률은 43.6%입니다.
PEG(주가수익성장비율, PER을 이익성장률로 나눈 값)는 1.4입니다. 베타(Beta, 시장 대비 주가 변동성)는 1.5로 시장 평균보다 변동폭이 큰 편입니다. 배당은 지급하지 않습니다.
동종 업계 비교
헬스케어 동종 종목 중 DXCM은 시가총액이 $31.1B로 가장 작은 규모입니다. 영업이익률은 24.3%로 JNJ(Johnson & Johnson)의 25.7%와 비슷한 수준입니다. 반면 LLY(Eli Lilly and Company)의 53.7%와는 큰 차이가 있습니다.
매출 성장률 13.1%는 JNJ의 5.9%보다 높고 UNH(UnitedHealth Group Incorporated)의 -0.4%와는 대조적입니다. 다만 LLY의 38.6%에는 크게 미치지 못합니다. PER 32.4배는 JNJ의 41.5배보다 낮고 LLY의 46.0배보다도 낮습니다.
매출 구성
FY2024 기준 매출 구성은 일회용 센서 및 기타 부문이 $3.8B로 95.00%를 차지합니다. 재사용 하드웨어 부문은 $207M으로 5.00%입니다. 지역별로는 미국이 $2.9B(72.00%), 미국 외 지역이 $1.1B(28.00%)입니다.
뉴스가 말하는 것
최근 뉴스는 실적과 제품 확장이라는 두 축으로 읽힙니다. 3분기 실적이 예상치를 상회했다는 보도가 이어졌고(), 같은 흐름 속에서 도 전해졌습니다.
제품 측면에서는 소식이 있었습니다. 해당 제품은 11월 캐나다에서 출시된다고 알려졌습니다().
분기별 실적 추이
매출은 Q3 FY2025 $994M, Q2 FY2025 $1.0B, Q1 FY2025 $921M로 집계됐습니다. Q3 FY2024 $975M과 비교하면 최근 분기 매출은 대체로 비슷한 수준을 유지하고 있습니다. 영업이익은 Q3 FY2025 $152M으로 Q3 FY2024의 $206M보다 낮아졌습니다.
같은 기간 Q2 FY2024 $128M에서 Q2 FY2025 $158M으로 개선된 흐름도 확인됩니다.
EPS는 Q3 FY2025 $1.04로 전년 동기 $0.69보다 높습니다.
재무 체크포인트
ROE(자기자본이익률)는 38.5%이고 순이익률은 20.1%입니다. 영업이익률 24.3%와 함께 수익성 지표는 견조한 편입니다.
스마트 머니 동향
기관 투자자 상위 5곳은 Vanguard Group Inc.($3.3B), BlackRock, Inc.($2.6B), State Street Corp.($1.1B), Baillie Gifford & Co.($1.1B), Geode Capital Management($735M) 순입니다. 기준일은 모두 2025-09-30입니다.
향후 주요 일정
2026-12-08과 2026-12-09에 FOMC(연방공개시장위원회) 회의가 예정되어 있습니다. 영향도는 3으로 분류됩니다.
리스크 요인
SEC 10-K 공시에 따르면 주요 리스크는 다음과 같습니다. 시장 수용성 확보에 실패할 위험이 있고(HIGH), 제조 역량 부족과 공급망 문제가 있습니다(HIGH). 규제 기관의 승인이 지연되거나 거부될 가능성도 있습니다(HIGH). 경쟁 심화와 대체 기술 등장(HIGH), 가격 압박 및 환급 감소 위험(HIGH)도 공시되어 있습니다.
FAQ
Q. DXCM의 현재 밸류에이션 수준은 어떤가요? PER은 32.4배이고 선행 PER은 26.3배입니다. PEG는 1.4로, 동종 대형주인 JNJ의 PER 41.5배보다 낮은 수준입니다.
Q. 최근 실적의 특징은 무엇인가요? TTM 매출은 $5.0B로 전년 대비 13.1% 성장했습니다. 영업이익률은 24.3%이며 ROE는 38.5%입니다.
Q. 애널리스트 의견은 어떻게 나뉘나요?