릴리가 수면-각성 장애 치료제 개발을 위해 센테사 파마슈티컬스를 인수

일라이 릴리, 수면 장애 치료제 개발사 센테사 인수 추진 글로벌 제약사 일라이 릴리(Eli Lilly and Company, NYSE: LLY)가 과도한 주간 졸음증 및 기타 신경계 질환 치료제 개발사 센테사 파마슈티컬스(Centessa Pharmaceuticals plc, Nasdaq: CNTA)를 인수하는 최종 계약을 체결했다고 양사가 오늘 발표했습니다. 센테사는 수면-각성 주기를 조절하는 신경 생물학 시스템을 표적으로 하는 새로운 계열의 오렉신 수용체 2(OX2R) 작용제 파이프라인을 개발 중입니다. 이 파이프라인은 과도한 주간 졸음증 및 각성 장애 치료를 목표로 합니다. 센테사의 주요 임상 후보 물질인 cleminorexton(구 ORX750)은 제2a상 임상 연구에서 기면증 1형, 기면증 2형, 특발성 과다수면증 전반에 걸쳐 잠재적인 최고 수준의 효능을 입증했습니다. 또한 센테사의 OX2R 작용제 포트폴리오에는 광범위한 신경학적, 신경퇴행성 및 신경정신 질환에 적용될 수 있는 추가적인 임상 및 전임상 단계 자산도 포함되어 있습니다. 일라이 릴리의 카롤 호(Carole Ho) 신경과학 부문 부사장 겸 사장은 "오렉신 수용체 생물학은 수면-각성 주기의 마스터 스위치를 직접 조절하는 신경과학 분야에서 가장 매력적인 기회 중 하나"라며, "센테사는 다양한 적응증에 걸쳐 각성 상태를 개선할 수 있는 폭넓고 깊이 있는 포트폴리오를 구축했다. 센테사 팀과의 협력을 통해 이 잠재력을 충분히 발휘할 수 있을 것"이라고 말했습니다. 센테사의 마리오 알베르토 아카르디(Mario Alberto Accardi) 박사 겸 최고경영자(CEO)는 "센테사는 오렉신 과학의 선두에 있으며, 신경과학 분야의 가능성을 재정의할 수 있는 깊이와 폭을 갖춘 잠재적인 최고 수준의 OX2R 작용제 포트폴리오를 구축했다"며, "우리는 대담한 비전에 따라 혁신적인 포트폴리오를 신속하고 엄격하게 발전시켜 왔다. 이제 우리의 비전을 공유하는 릴리와의 잠재적 결합을 통해 다음 단계를 밟게 되어 매우 기쁘다. 센테사의 팀과 역량을 릴리의 글로벌 연구, 임상, 규제 및 상업 역량과 결합함으로써, 우리는 환자들에게 혜택을 주기 위해 광범위한 신경과학 적응증에 걸쳐 오렉신 포트폴리오의 발전을 가속화할 것"이라고 덧붙였습니다. 이번 거래 조건에 따라, 일라이 릴리는 센테사의 모든 발행 주식(보통주를 나타내는 미국예탁증권(ADS) 포함)을 주당 현금 $38.00와 함께, 3가지 마일스톤 달성 시 최대 $9.00까지 받을 수 있는 양도 불가능한 조건부 가치권(CVR) 1개를 포함하여 인수합니다. 이에 따라 주당 총 잠재적 고려 금액은 최대 $47.00가 됩니다. CVR 보유자는 다음과 같은 조건부 지급을 받을 수 있습니다. (i) 거래 종결 후 5년 이내에 기면증 2형 치료를 위한 cleminorexton 또는 ORX142의 미국 식품의약국(FDA) 승인 시 CVR당 현금 $2.00, (ii) 거래 종결 후 5년 이내에 특발성 과다수면증 치료를 위한 cleminorexton 또는 ORX142의 미국 FDA 승인 시 CVR당 현금 $5.00, (iii) 2030년 1월 1일 이전에 어떤 적응증에 대한 cleminorexton 또는 ORX142의 첫 미국 FDA 승인 시 CVR당 현금 $2.00. CVR에 대한 지급이 이루어질 것이라는 보장은 없습니다. 초기 현금 지급액은 약 $6.3 billion의 총 지분 가치를 나타내며, CVR은 약 $1.5 billion의 추가 잠재적 총 지분 가치를 나타냅니다. 영국 법률에 따른 회사 합병 절차를 통해 진행될 이번 거래는 센테사 주주 승인, 영국 고등법원의 승인 및 기타 관례적인 거래 종결 조건(규제 승인 포함)을 충족하는 것을 조건으로 3분기에 완료될 것으로 예상됩니다. 거래 종결 시 지급되는 현금은 2026년 3월 30일에 종료된 센테사 ADS의 30일 거래량 가중 평균 가격 대비 약 40.5%의 프리미엄을 나타냅니다. 양사 이사회는 이번 거래를 승인했습니다. 거래에 대한 의지를 보여주기 위해 Medicxi Ventures, Index Ventures 및 General Atlantic과 관련된 법인들은 거래 승인을 위해 투표하기로 합의하는 의결권 및 지원 계약을 체결했습니다. 해당 계약에 포함된 주식은 센테사 발행 보통주(ADS로 표시)의 약 24.1%를 차지합니다. 일라이 릴리는 거래 종결 시 일반적으로 인정되는 회계 원칙(GAAP)에 따라 이 거래의 회계 처리를 결정할 것입니다. 이후 이 거래는 일라이 릴리의 재무 결과 및 재무 전망에 반영될 것입니다. 이번 거래에서 일라이 릴리는 모건 스탠리 & Co. LLC를 독점 금융 자문사로, Kirkland & Ellis LLP를 법률 자문사로 선임했습니다. 센테사는 Centerview Partners LLC와 Jefferies LLC를 금융 자문사로, Goodwin Procter LLP를 법률 자문사로 선임했습니다.