Netflix와 Warner Bros. Discovery, 전액 현금 거래로 계약 수정

넷플릭스, 워너 브라더스 디스커버리 인수 거래를 전액 현금 방식으로 변경 글로벌 엔터테인먼트 기업 넷플릭스(Netflix, Inc., NASDAQ: NFLX)와 워너 브라더스 디스커버리(Warner Bros. Discovery, Inc., WBD)가 넷플릭스의 WBD 인수 관련 계약을 전액 현금 거래로 수정했다고 발표했습니다. 이번 계약 변경은 거래 구조를 단순화하고 WBD 주주들에게 더 높은 가치 확실성을 제공하며, WBD 주주 투표 절차를 가속화할 것으로 기대됩니다. 수정된 계약에 따른 WBD 주당 거래 가치는 기존과 동일하게 $27.75로 유지됩니다. WBD 주주들은 또한 WBD로부터 분리될 디스커버리 글로벌(Discovery Global)의 주식 가치도 추가로 받게 됩니다. 이번 거래는 넷플릭스의 보유 현금, 이용 가능한 신용 시설 및 약정된 자금 조달을 통해 이루어집니다. 전액 현금 거래 방식은 다음과 같은 이점을 제공합니다. 가치 확실성 증대: 전액 현금 거래는 거래 완료 시 WBD 주주들이 받게 될 가치에 대한 확실성을 높여 시장 변동성에 따른 불확실성을 제거합니다. 주주 투표 절차 가속화: 수정된 거래 구조는 WBD 주주들이 2026년 4월까지 제안된 거래에 대해 투표할 수 있도록 할 것으로 예상됩니다. 이러한 조기 투표를 지원하기 위해 WBD는 미국 증권거래위원회(SEC)에 예비 위임장 초안을 제출했습니다. 넷플릭스의 강력한 현금 흐름 창출 능력은 수정된 전액 현금 거래 구조를 뒷받침하며, 건전한 대차대조표와 미래 전략적 우선순위 활용을 위한 유연성을 유지할 수 있게 합니다. 데이비드 자슬라브(David Zaslav) WBD 사장 겸 CEO는 "오늘 수정된 합병 계약은 세계에서 가장 위대한 스토리텔링 기업 중 두 곳을 결합하는 데 더욱 가까워지게 했으며, 이를 통해 더 많은 사람들이 가장 사랑하는 엔터테인먼트를 즐길 수 있게 될 것"이라며, "넷플릭스와 함께함으로써 100년 이상 세계의 주목을 받아온 워너 브라더스의 이야기들을 결합하고, 시청자들이 앞으로도 여러 세대에 걸쳐 이를 즐길 수 있도록 보장할 것"이라고 말했습니다. 테드 서랜도스(Ted Sarandos) 넷플릭스 공동 CEO는 "WBD 이사회는 우리의 거래를 계속 지지하고 만장일치로 추천하며, 이것이 주주, 소비자, 창작자 및 더 넓은 엔터테인먼트 커뮤니티에 최상의 결과를 가져다줄 것이라고 확신한다"며, "우리의 수정된 전액 현금 계약은 주주 투표를 위한 신속한 일정을 가능하게 하고, 주당 $27.75의 현금과 디스커버리 글로벌 분리를 통한 가치를 제공할 것"이라고 덧붙였습니다. 그는 이어 "넷플릭스와 워너 브라더스는 전 세계 관객에게 더 넓은 선택권과 더 큰 가치를 제공하고, 가정과 극장에서 세계적 수준의 TV 및 영화에 대한 접근성을 향상시킬 것"이라며, "이번 인수는 또한 미국의 제작 역량을 크게 확장하고 오리지널 프로그램에 대한 투자를 늘려 일자리 창출과 장기적인 산업 성장을 견인할 것"이라고 강조했습니다. 그렉 피터스(Greg Peters) 넷플릭스 공동 CEO는 "지난 10년간 많은 엔터테인먼트 산업이 위축되는 동안 넷플릭스는 미국과 해외에서 영화 및 TV 사업에 엄청나게 성장하고 투자해왔다"며, "이번 거래는 이러한 성장과 투자를 더욱 촉진할 것"이라고 말했습니다. 그는 또한 "오늘 계약을 수정함으로써 우리는 처음부터 믿어왔던 것을 강조하는 것"이라며, "우리 거래가 우월한 주주 가치를 제공할 뿐만 아니라 근본적으로 소비자, 혁신, 창작자 및 성장에 긍정적이라는 것을 보여준다"고 덧붙였습니다. 그는 "우리의 수정된 전액 현금 계약은 워너 브라더스와의 거래에 대한 우리의 의지를 보여주며, WBD 주주들에게 신속한 절차와 현금 고려 사항의 재정적 확실성을 제공하는 동시에 건전한 대차대조표와 견고한 투자 등급 등급을 유지하겠다는 약속을 지킬 것"이라고 말했습니다. 그는 "우리는 거래를 성공적으로 완료하기 위해 WBD와 긴밀히 협력할 것이며, 세상을 즐겁게 하고 함께 스토리텔링의 다음 세기를 정의하겠다는 우리의 사명에 계속 집중할 것"이라고 밝혔습니다. 새뮤얼 A. 디 피아자 주니어(Samuel A. Di Piazza, Jr.) WBD 이사회 의장은 "넷플릭스와의 수정된 계약은 우리 이사회가 주주들의 이익을 대표하고 증진하는 데 끊임없이 집중해왔음을 증명한다"며, "전액 현금 고려 사항으로 전환함으로써 우리는 넷플릭스와의 결합이라는 엄청난 가치를 더욱 높은 수준의 확실성으로 제공할 수 있게 되었으며, 동시에 주주들에게 디스커버리 글로벌의 상징적인 브랜드와 글로벌 도달 범위를 활용하려는 경영진의 전략 계획에 참여할 기회를 제공한다"고 말했습니다. 그는 "주주 투표를 향한 신속한 일정에 따라 거래의 강력한 이점에 대해 투자자들과 계속 소통하기를 기대한다"고 덧붙였습니다. 앞서 발표된 바와 같이, WBD는 워너 브라더스와 디스커버리 글로벌을 두 개의 별도 상장 회사로 분리할 예정입니다. 이 분리는 넷플릭스와 워너 브라더스 거래 완료 6~9개월 전에 완료될 것으로 예상됩니다. 수정된 전액 현금 거래는 넷플릭스와 WBD 이사회 모두의 만장일치 승인을 받았습니다. 거래 완료는 디스커버리 글로벌 분리 완료, 필요한 규제 승인 획득, WBD 주주 승인 및 기타 관례적인 거래 종결 조건 충족에 달려 있습니다. 자금 조달 구조는 미국 외국인투자위원회(CFIUS)의 검토 대상이 아닙니다. 넷플릭스와 WBD는 각각 하트-스캇-로디노(HSR) 신고서를 제출했으며, 미국 법무부 및 유럽 위원회를 포함한 경쟁 당국과 협력하고 있습니다. 넷플릭스와 WBD는 원활하고 성공적인 거래를 보장하기 위해 규제 당국 및 모든 이해 관계자들과 긴밀히 협력할 것을 약속합니다. 이전에 공개된 바와 같이, 이번 거래는 넷플릭스와 WBD가 원래 합병 계약을 체결한 날로부터 12~18개월 이내에 완료될 것으로 예상됩니다. 자문단으로는 넷플릭스의 재무 자문으로 Moelis & Company LLC, 법률 자문으로 Skadden, Arps, Slate, Meagher & Flom LLP가 참여합니다. Wells Fargo는 추가 재무 자문 역할을 하며, BNP 및 HSBC와 함께 거래 관련 부채 금융의 주간 주선사로 참여합니다. 워너 브라더스 디스커버리의 재무 자문으로는 Allen & Company, J.P. Morgan, Evercore가, 법률 자문으로는 Wachtell, Lipton, Rosen & Katz, Debevoise & Plimpton LLP가 참여합니다. 거래에 대한 지속적인 정보와 자료를 제공하는 전용 웹사이트는 netflixwbtogether.com에서 확인할 수 있습니다. Netflix, Inc. 소개 Netflix는 전 세계 최고의 엔터테인먼트 서비스 중 하나로, 다양한 장르와 언어로 TV 시리즈, 영화, 게임, 라이브 프로그래밍을 제공합니다. 회원들은 언제 어디서든 원하는 만큼 시청하고, 언제든지 요금제를 변경할 수 있습니다. Warner Bros. Discovery 소개 Warner Bros. Discovery는 TV, 영화, 스트리밍 및 게임 전반에 걸쳐 세계에서 가장 차별화되고 포괄적인 브랜드 콘텐츠 포트폴리오를 제작 및 배포하는 선도적인 글로벌 미디어 및 엔터테인먼트 기업입니다. Warner Bros. Discovery는 Discovery Channel, HBO Max, discovery+, CNN, DC, TNT Sports, Eurosport, HBO, HGTV, Food Network, OWN, Investigation Discovery, TLC, Magnolia Network, TNT, TBS, truTV, Travel Channel, Animal Planet, Science Channel, Warner Bros. Motion Picture Group, Warner Bros. Television Group, Warner Bros. Pictures Animation, Warner Bros. Games, New Line Cinema, Cartoon Network, Adult Swim, Turner Classic Movies, Discovery en Español, Hogar de HGTV 등 상징적인 브랜드와 제품을 통해 전 세계 시청자들에게 영감을 주고, 정보를 제공하며, 즐거움을 선사합니다. 자세한 내용은 www.wbd.com을 참조하십시오.