Block, Inc., 고객에게 제공된 신용 2,000억 달러 돌파, 글로벌 대출 격차 해소 지속

Block, Inc., 고객에게 제공한 신용 규모 2000억 달러 돌파…글로벌 대출 격차 해소 노력 지속

Block, Inc.(NYSE: XYZ)가 2026년 1월 20일, Cash App Borrow, Afterpay, Square Loans 등 자사 신용 상품 포트폴리오를 통해 전 세계 고객에게 제공한 누적 신용 규모가 2000억 달러를 돌파했다고 발표했습니다. 이는 금융 소외 계층을 포용하는 포용적 금융과 책임감 있는 위험 관리가 상반되는 개념이 아니라, 지속 가능하고 수익성 있는 대출의 기반이 될 수 있음을 입증하는 성과입니다.

Block은 혁신적인 신용 평가 기술과 고객 중심의 제품 설계를 바탕으로 이러한 성과를 달성했습니다. 2013년 이후 Block은 급격한 성장과 거시 경제 환경 변화 속에서도 모든 대출 상품에서 안정적인 손실률을 유지해 왔습니다.

이번 성과는 전통적인 신용 시스템이 직면한 위기 속에서 더욱 주목받고 있습니다. 약 1억 명의 미국인이 과거 데이터를 기반으로 한 후향적 평가 모델 때문에 합리적인 신용 접근에서 배제되고 있으며, 이는 실제 금융 행태를 제대로 반영하지 못하는 시스템의 한계를 보여줍니다. Block의 생태계에서는 강력한 상환 능력을 보여주는 고객들이 오히려 전통적인 신용 평가 방식에서 불이익을 받는 경우가 발생하고 있습니다. 또한, 2030년까지 노동 인구의 30%를 차지할 것으로 예상되는 Z세대는 신용카드 보유율이 48%에 불과하고 신용카드 청구서에 대한 불안감을 느끼는 비율이 68%에 달하는 등 전통적인 신용 상품에 대한 거부감을 보이고 있습니다.

실시간에 가까운 데이터로 신용의 재정의를 시도하는 Block의 신용 인프라는 지연된 신용 보고서 대신 실시간에 가까운 행동 데이터를 활용합니다. 예를 들어, Cash App은 월간 활성 사용자 5,800만 명의 수입, 저축, 지출, 상환 패턴을 분석하여 각 고객에게 내부 Cash App Score를 생성합니다. 이러한 접근 방식은 전통적인 신용 평가 방식 대비 Cash App Borrow 대출 승인율을 38% 높이면서도 동일한 손실률을 유지하는 성과를 가져왔습니다. 이는 제품 설계와 강력한 신용 평가 모델이 결합될 때 훨씬 더 뛰어난 성과를 창출할 수 있음을 보여줍니다.

Block의 통합된 생태계는 순수 신용 기업이나 전통적인 은행이 모방할 수 없는 독특한 이점을 제공합니다. 고객이 급여, 지출, 저축, 투자 등 모든 금융 활동에 Cash App을 사용할 때, Block은 파편화된 레거시 시스템보다 더 나은 신용 평가와 고객 경험을 가능하게 하는 포괄적인 금융 그림을 개발할 수 있습니다.

Brian Boates, Block의 Risk Lead는 "전통적인 대출 기관은 규모를 통해 선별적으로 운영하지만, 우리는 규모를 통해 포용성을 높이면서도 위험을 책임감 있게 관리합니다. 우리의 실시간에 가까운 신용 평가 모델은 접근성을 확대할 뿐만 아니라 고객과 비즈니스 모두에게 더 나은 결과를 창출합니다. 이는 이론이 아니라, 일관된 손실률을 유지하면서 2000억 달러의 대출 규모로 확장하며 입증된 사실입니다."라고 말했습니다.

Block의 2000억 달러 신용 제공 성과는 각기 다른 고객의 니즈를 충족하는 세 가지 주요 상품에서 비롯되었습니다.

Cash App Borrow: 평균 21일의 단기 대출로, FICO 점수 580점 미만 차입자 비율이 70%임에도 불구하고 97%의 상환율을 기록했습니다.

Afterpay: 선구매 후결제(BNPL) 서비스로, 할부 납부의 96%가 정시에 이루어졌으며, 구매의 98%에서 연체료가 발생하지 않았습니다.

Square Loans: 중소기업 대출에서 3% 미만의 낮은 손실률을 기록했으며, 여성 소유 기업에 58%, 소수 민족 소유 기업에 34%의 대출이 제공되었습니다.

Block의 자체 은행인 Square Financial Services, Inc.(SFS)는 Block의 경제적 역량 강화라는 목적을 실현하는 데 중요한 역할을 합니다. SFS는 은행 설립 이후 Square Loans와 Cash App Borrow를 통해 200억 달러 이상의 대출을 실행하며 판매자와 소비자를 지원해 왔습니다. SFS의 Block 전체 대출 실행 비중은 지속적으로 증가하고 있으며, 2025년부터는 모든 Cash App Borrow 대출을 SFS가 실행하여 해당 상품의 고객 접근성을 전국적으로 확대하고 있습니다. 이는 Block을 자체 은행을 운영하는 가장 성숙한 기술 기업 중 하나로 자리매김하게 합니다.

Block은 신용 접근 확대를 지속하며, 최근에는 Cash App Borrow 자격 심사에 사용되는 실시간 금융 건강 지표인 Cash App Score를 일부 고객에게 공개하는 파일럿 프로그램을 성공적으로 완료했습니다. 이 프로그램을 통해 고객들은 자신의 점수에 영향을 미치는 요인을 파악하고 개선하기 위한 조치를 취함으로써 전례 없는 투명성을 확보하고 긍정적인 금융 행동을 통해 더 많은 신용을 확보할 수 있게 되었습니다.

내부 테스트 결과, Cash App의 신용 평가 모델은 회전 신용 및 자동차 대출, 학자금 대출, 주택 담보 대출과 같은 장기 대출에서 전통적인 신용 점수보다 훨씬 더 강력한 예측 정확도를 제공하는 것으로 나타났습니다. 최근 분석에 따르면, Cash App의 모델은 기존 방식과 동일한 손실률로 자동차 대출 승인율을 30% 높일 수 있습니다. 이러한 결과는 Block이 대출 상품군 내에서 접근성을 확대하고, 전략적 파트너십을 통해 Cash App Score가 자동차 대출, 신용카드, 임대 신청 등 외부 상품 자격 획득에 도움이 되도록 하는 기회를 탐색하는 데 자신감을 부여합니다.

미국 가계 부채가 18조 5900억 달러에 달하고 신용카드 잔액이 사상 최고치를 기록하는 상황에서, Block의 투명하고 고정 금리 신용 상품은 수백만 명의 미국인을 옭아매는 회전 부채의 악순환에 대한 책임감 있는 대안을 제공합니다. 이에 따라 Block 팀은 장기적인 신용 기록을 선호하고 시스템적 편견을 영속시키는 전통적인 신용 시스템의 근본적인 결함을 해결하기 위해 계속 노력할 것입니다.