Preferred Bank, 2025년 4분기 실적 발표

Preferred Bank, 2025년 4분기 순이익 3,480만 달러 기록

로스앤젤레스, 2026년 1월 22일 (GLOBE NEWSWIRE) -- 캘리포니아 지역의 주요 독립 은행 중 하나인 Preferred Bank (NASDAQ: PFBC)는 2025년 12월 31일 마감된 분기 실적을 발표했습니다. Preferred Bank는 2025년 4분기 순이익으로 3,480만 달러, 주당 희석 순이익 2.79달러를 기록했습니다. 이는 전 분기 대비 110만 달러 감소한 수치이며, 전년 동기 대비로는 460만 달러 증가한 수치입니다. 전년 동기 대비 순이익 증가는 주로 2024년 4분기에 ASC 842 리스 회계 기준 적용 오류로 인해 발생한 810만 달러의 점유 비용이 반영되었기 때문입니다. 전 분기 대비 순이익 감소는 신용 손실 충당금 180만 달러 증가와 순이자수익 130만 달러 감소에 기인합니다. 순이자수익 감소의 주된 이유는 시장 금리 하락 때문입니다. Preferred Bank는 해당 분기에 두 건의 대형 OREO(부동산 담보 부실채권) 자산을 매각하여 360만 달러의 매각 이익을 비이자수익으로 기록했으며, 4분기 OREO 관련 총 비용은 350만 달러였습니다.

주요 분기 실적:

평균 자산 수익률(ROA) 1.82%

평균 자기자본 수익률(ROE) 17.59%

총 대출 1억 8,230만 달러 또는 3.1% 증가 (전 분기 대비)

총 예금 1억 1,580만 달러 또는 1.9% 증가 (전 분기 대비)

분기 효율성 비율 31.2%

Li Yu 회장 겸 CEO는 "2025년 4분기 순이익 3,480만 달러(주당 2.79달러)와 2025년 연간 순이익 1억 3,360만 달러(주당 10.41달러)를 보고하게 되어 기쁘게 생각합니다. 이는 우리 은행의 수익성이 금융 산업 최상위권에 속함을 의미합니다."라고 말했습니다.

"연준의 9월과 12월 금리 인하로 인해 4분기 순이자마진은 전 분기 대비 하락한 3.74%를 기록했습니다. 그러나 예금 시장 금리는 금리 인하 속도를 따라가지 못했으며, 예금 경쟁은 여전히 높은 수준을 유지하고 있습니다."

"분기 대출 성장은 1억 8,230만 달러(연간 기준 12.4%)로, 대출 수요 증가를 확인했습니다. 예금 성장은 1억 1,580만 달러(연간 기준 7.4%)를 기록했습니다. 연간으로는 대출과 예금 성장이 각각 4억 1,360만 달러와 4억 2,860만 달러였습니다."

"분기 중 두 건의 대형 OREO 자산을 매각하여 상당한 이익을 실현했습니다. 이에 따라 총 부실자산은 전 분기 대비 감소했습니다. 그러나 해당 분기에 대규모 거래처가 분류 자산으로 편입되면서 총 비판 자산은 9,750만 달러 증가했습니다. 분기 신용 손실 충당금은 430만 달러였습니다."

"대부분의 경제학자들이 2026년에 대해 긍정적인 경제 전망을 내놓고 있습니다. 저희 고객들도 개선된 전망을 보이고 있습니다. 정부 정책의 갑작스럽고 중대한 변화가 없는 한, 새해에는 성장률을 높일 수 있기를 기대합니다."

영업 실적

순이자수익 및 순이자마진

2025년 4분기 신용 손실 충당금 전 순이자수익은 7,000만 달러였습니다. 이는 전 분기의 7,130만 달러 대비 130만 달러 감소한 수치이며, 전년 동기 대비로는 80만 2,000 달러 증가한 수치입니다. 전 분기 대비 감소는 9월에 있었던 연준의 금리 완화 조치로 인한 대출 및 익일 연방기금 금리 하락의 영향을 이번 분기에 완전히 반영했기 때문입니다. 은행 대출의 대다수가 프라임 금리에 연동되어 있어, 대출 이자는 전 분기 대비 감소했으며 이는 예금 금리 하락으로 일부 상쇄되었습니다. 전년 동기 대비 순이자수익 증가는 이자 비용 감소폭이 이자 수익 감소폭보다 컸기 때문입니다. 은행은 예금 금리 인하를 위해 상당한 노력을 기울였으며, 이번 분기 실적은 이러한 노력의 결과로 볼 수 있습니다. 은행의 순이자마진은 전 분기 3.92%, 2024년 4분기 4.06%에서 이번 분기 3.74%로 축소되었습니다.

비이자수익

2025년 4분기 비이자수익은 810만 달러로, 전년 동기 360만 달러, 2025년 3분기 370만 달러 대비 증가했습니다. 전년 동기 대비 증가는 주로 OREO 매각 이익 360만 달러, 신용장(LC) 수수료 수입 43만 1,000 달러 증가, 기타 수입 51만 7,000 달러 증가에 기인하며, 서비스 수수료 21만 6,000 달러 감소는 일부 상쇄 요인이었습니다. 전 분기 대비 증가는 OREO 매각 이익과 기타 수입 74만 4,000 달러 증가에 힘입었습니다.

비이자비용

2025년 4분기 총 비이자비용은 2,440만 달러로, 2025년 3분기 2,150만 달러, 전년 동기 2,820만 달러 대비 증가했습니다. 전 분기 대비 증가는 주로 은행의 OREO 자산 180만 달러 상각 및 기타 OREO 비용 160만 달러에 기인합니다. 이는 인센티브 보상 감소로 인한 인건비 110만 달러 감소로 일부 상쇄되었습니다. 전년 동기 대비 감소는 앞서 언급한 전년도 4분기 점유 비용 810만 달러 충당금 때문이며, OREO 비용 350만 달러 증가로 일부 상쇄되었습니다. 은행의 효율성 비율은 이번 분기 31.2%로, 전 분기 28.7%, 전년 동기 38.8%와 비교됩니다.

소득세

은행은 2025년 4분기 소득세 비용으로 1,450만 달러를 기록했습니다. 이는 유효세율(ETR) 29.5%에 해당하며, 전년 동기 29.0%, 2025년 3분기 29.5% 대비 소폭 상승했습니다. 은행의 유효세율은 연중 과세 대상 이벤트 발생 시점에 따라 분기별로 소폭 변동될 수 있습니다.

연간 누계 실적

2025년 12월 31일 마감된 연간 순이익은 1억 3,360만 달러(주당 10.41달러)로, 전년 1억 3,070만 달러(주당 9.64달러) 대비 증가했습니다. 순이자수익은 2024년 대비 2025년에 감소했지만, 신용 손실 충당금은 2024년 1,210만 달러에서 2025년 910만 달러로 감소했습니다. 또한, 비이자수익은 2024년 대비 600만 달러 증가했으며, 비이자비용은 2025년에 160만 달러 증가하여 일부 상쇄되었습니다. 주당 희석 순이익(EPS)의 증가율이 순이익 증가율보다 높은 것은 2024년 말과 2025년 내내 이루어진 자기주식 매입 때문입니다.

대차대조표 요약

2025년 12월 31일 기준 총 대출은 60억 5,000만 달러로, 2024년 12월 31일 56억 4,000만 달러 대비 4억 1,360만 달러 증가했습니다. 총 예금은 63억 5,000만 달러로, 2024년 12월 31일 59억 2,000만 달러 대비 4억 2,860만 달러 증가했습니다. 총 자산은 76억 달러로, 2024년 12월 31일 69억 2,000만 달러 대비 6억 7,770만 달러 증가했습니다.

자산 건전성

미수 이자 대출 및 90일 이상 연체 대출은 5,130만 달러로, 2025년 9월 30일 1,760만 달러 대비 증가했습니다. 이는 전 분기 대비 3,370만 달러 증가한 수치입니다. 이러한 증가의 주된 이유는 해당 분기에 1,950만 달러 규모의 다세대 주택 담보 대출이 미수 이자 대출로 분류되었기 때문입니다. 앞서 언급했듯이, 총 비판 자산은 2025년 9월 30일 1억 5,100만 달러에서 연말 2억 4,850만 달러로 증가했습니다. 이러한 증가는 주로 해당 분기에 등급이 하향 조정된 9건의 대출로 구성된 1억 2,310만 달러 규모의 거래처 때문이며, 여기에는 상업용 부동산 대출 1억 2,100만 달러와 무담보 신용 200만 달러가 포함됩니다. 이는 해당 분기에 4,910만 달러의 OREO 자산 매각으로 일부 상쇄되었습니다. 등급이 하향 조정된 대출 중 네 건은 다른 금융 기관이 이미 공개한 소송의 대상입니다. 하향 조정된 부동산 대출의 가중 평균 LTV 및 DCR은 각각 65.7%와 1.14배로, 이러한 대출에서 상당한 손실이 발생할 것으로 예상되지는 않습니다. 4분기 동안 은행은 장부가 3,710만 달러의 OREO 자산 하나를 360만 달러의 순매각 이익을 실현하는 가격으로 처분했습니다. (이 매각은 3분기 보도자료에서 보고되었으나 2025년 4분기에 기록되었습니다.) 또한, 은행은 산타바바라의 장기 보유 OREO 자산을 180만 달러의 평가 손실 후 소폭의 이익으로 매각했습니다. 분기 순 상각(회수)은 0달러로, 전 분기 160만 달러, 2024년 4분기 660만 달러 대비 감소했습니다.

신용 손실 충당금

2025년 4분기 신용 손실 충당금은 430만 달러로, 전 분기 250만 달러, 전년 동기 200만 달러 대비 증가했습니다. 은행의 충당금 커버리지 비율은 대출의 1.30%로, 전 분기 1.27%, 2024년 말 1.27% 대비 상승했습니다.

자본화

2025년 12월 31일 기준 은행의 유형 자본 비율은 10.38%, 레버리지 비율은 10.54%, 보통주 자본 비율은 11.26%, 총 자본 비율은 14.47%였습니다. 2024년 12월 31일 기준 은행의 유형 자본 비율은 11.02%, 레버리지 비율은 11.33%, 보통주 자본 비율은 11.80%, 총 자본 비율은 15.11%였습니다.

컨퍼런스 콜 및 웹캐스트

Preferred Bank의 2025년 4분기 재무 실적 발표를 위한 컨퍼런스 콜 및 동시 웹캐스트가 오늘 오후 2시(동부 표준시)에 개최될 예정입니다.